我国互联网金融各类模式发展得并不均衡，主要呈现以下特征。
第一，第三方支付日渐成熟，移动支付发展迅速。第三方支付是指非金融机构作为中介提供的货币资金转移服务。数据显示，2015年我国第三方支付交易总额达118674.5亿元，较2014年增长46.9%。而同期美国第三方支付增长率不到中国的一半。
第三方支付在我国的快速发展与电子商务起源于客户—客户（C2C）模式有关。我国电子商务多为客户—客户（C2C）的模式，该模式存在严重的信息不对称问题和道德风险问题，为了解决这两个问题，需要第三方作为信用中介，第三方支付应运而生；而对于电子商务起源于商家—客户模式（B2C）的美国而言，由于B2C拥有完善的征信系统，直接支付的信用风险较小、安全性较高，所以，网上银行和收款人网站支付在美国的发展势头强劲。如2001～2011年，两种支付方式年均增长率分别达18.23%和25.02%，而第三方支付仅为4.91%（见表1）。
表1 美国支付网站分类及增速
从我国第三方支付发展趋势来看，其呈现从“线下”到“线上”，从“线上”到“移动”支付的发展路径。移动支付的发展值得高度关注，2015年，移动支付交易量达9.31万亿元，较2014年增长57.3%，占第三方支付总交易额的78.45%。
第二，网络融资发展迅猛，风险不断暴露。网络融资是指以互联网为媒介，满足经济主体融资需求的各种方式。目前，国内网络融资模式主要包括：P2P平台、众筹融资和基于自有电商的融资模式（见表2）。在利率市场化、金融“脱媒”的背景下，网络融资得到了快速发展。数据显示，2015年，我国P2P网贷交易规模已攀升至11805.65亿元，P2P网贷公司数量达1946家；2015年底，我国众筹融资平台达283个，比2014年全国正常运营众筹平台数量增长99.30%，是2013年正常运营平台数量的近10倍。截至2015年12月31日，全国众筹行业累计筹资金额近140亿元。
网络融资快速发展的同时，也不断暴露出风险。受限于征信信息匮乏、监管法规缺失，网络融资特别是P2P融资蕴含较大的风险。截至2016年6月，国内共有1347家P2P问题平台，涉及的投资人达到28.8万人，涉及贷款金额180.2亿元，主要问题包括提现困难、卷款出逃和经侦介入等。
表2 网络融资三种方式
第三，平台式电商成为互联网金融发展的主力军。平台式电商是指依赖非实体电子交易平台展开销售业务的运营商。平台式电商得以快速发展的原因主要是传统零售巨头与互联网金融的融合程度较低，为其发展提供了机会。传统零售巨头依赖物理网点优势，对开展网上销售的兴趣并不大，对于它们而言，销售收入主要来自实体店铺，线上店铺对于零售商的收入贡献有限，又需要额外的专业知识来维护线上运营。因此，对于传统零售巨头，网上销售更多的是起到宣传作用。而淘宝、天猫、京东商城等平台式电商统一为商户提供专业化服务，产生的规模效应降低了成本，成功抢得先机，在互联网金融中成功占据主力军地位。
而对比美国前10名的电商，却有9家是拥有经营网点优势的零售巨头（见表3）。也就是说，美国互联网金融则来自实体商铺的网上商城。与中国互联网金融的推动力量更多在于平台式电商有本质的区别，这要归因于中美市场的不同。
中国的市场高度集中，住户也高度集中，直接决定中间环节的成本要低得多。在中国，从北京邮寄快递到海南，成本大概15元。这是因为中国具有集中化的市场，寄往同一目的地的快件很多，规模效应降低了成本。同样一个快件在美国收费则要高很多。因为市场分散，运往某一区域的快件可能只有一件。而东西本身的成本可能只要10美元，所以在美国通过平台式电商购买产品，发货成本巨大。基于此，实体店铺更具有竞争优势。
——摘自《智慧城市论坛No.3》
